Analisis EUR/USD 5M

Pada hari Rabu, pasangan mata uang EUR/USD sedikit mereda setelah dua hari mengalami penurunan, namun secara keseluruhan, pasangan ini masih belum memulai koreksi bullish. Keadaan ini merupakan sebuah pertanda yang sangat baik. Kami sudah sering kali menegaskan bahwa euro sudah mengalami overbought dan dolar mengalami oversold, sehingga penurunan yang dialami oleh pasangan EUR/USD sudah terlihat masuk akal, dalam kondisi makroekonomi dan fundamental apa pun, bahkan tanpa eksistensi keadaan seperti tersebut. Namun pada pekan ini, dolar meraih dukungan dari Jerome Powell dan Christine Lagarde dan data makroekonomi untuk pertama kalinya dalam beberapa waktu. Kemarin, satu-satunya laporan yang dianggap cukup penting, ADP (setara dengan NonFarm Payrolls), muncul dengan hasil yang lebih kuat dari harapan banyak pihak, keadaan ini memungkinkan dolar untuk juga sedikit menguat. Penting untuk dicatat bahwa laporan ADP tidak memiliki hubungan sama sekali dengan NonFarms. Dengan kata lain, keadaan tersebut tidak menunjukkan bahwa laporan NonFarms akan menunjukkan angka yang kuat pada hari Jumat. Namun, semuanya pada pekan ini terlihat berkontribusi untuk mendukung dolar.

Dilihat dari sudut pandang teknis, semuanya juga termasuk jelas. Harga meninggalkan kanal naik berbentuk semi-horizontal dan terkonsolidasi di bawah kedua garis indikator Ichimoku. Oleh karena itu, tren jangka pendeknya adalah bergerak menurun, tentu tidak ada keraguan tentang hal ini. Dengan demikian, kami berharap akan terjadi penguatan lebih lanjut kepada mata uang dolar AS.

Kemarin, tidak terdapat sinyal trading yang terbentuk dalam time frame 5 menit. Harga mendekati level 1.1092 namun tetap tidak dapat diuji dengan cukup akurat, sehingga tidak terlihat ada sinyal masuk yang dihasilkan.

Secara keseluruhan, nasib dolar masih bergantung pada bagaimana hasil laporan hari Jumat. Apabila hasil laporan tersebut tidak mengecewakan, situasinya akan sesuai juga sehingga pasar sudah memperhitungkan berbagai skenario paling dovish terkait kebijakan moneter Federal Reserve. Dengan begitu, tidak akan ada lagi alasan bagi dolar untuk anjlok.

Laporan COT:

Laporan COT (Commitment of Traders) terbaru untuk tanggal 24 September. Ilustrasi di atas sangat jelas menunjukkan bahwa net position trader non-komersial masih berada dalam bentuk bullish untuk waktu yang lama. Usaha para bear untuk meraih dominasi mengalami kegagalan besar. Net position trader non-komersial (garis warna merah) menurun pada paruh kedua tahun 2023 dan paruh pertama tahun 2024, sementara trader komersial (garis warna biru) mengalami peningkatan. Saat ini, trader profesional kembali membangun long position.

Hingga kini kami masih belum melihat faktor fundamental yang bisa memperkuat euro, dan analisis teknikal menunjukkan bahwa harga perlu berada di zona konsolidasi – jika menggunakan istilah yang lebih sederhana, pasar sedang flat atau datar. Pada time frame mingguan, dapat dilihat bahwa mulai bulan Desember 2022, pasangan ini trading di antara 1.0448 dan 1.1274. Dengan kata lain, kita telah berpindah dari pasar datar selama 7 bulan ke pasar datar selama 18 bulan.

Garis warna merah dan biru saat ini sedang menyebar, ini menunjukkan peningkatan long position untuk euro. Namun, perubahan demikian tidak dapat menjadi dasar untuk kesimpulan jangka panjang dalam pasar flat. Selama pekan pelaporan terakhir, jumlah long position dalam kelompok non-komersial alami peningkatan sebesar 5.500, sementara jumlah short position bertambah 3.500. Imbasnya, net position alami peningkatan sebesar 2.000. Potensi penurunan mata uang euro masih ada.

Analisis EUR/USD 1H

Dalam time frame per jam, pasangan ini masih memiliki peluang tinggi untuk mengakhiri tren naik dua tahun yang tidak memiliki alasan. Tak ada gunanya membahas alasan fundamental dan makroekonomi jika terjadi penurunan dolar lebih lanjut—alasan tersebut tidak ada. Analisis teknikal juga sudah berbalik mendukung pergerakan turun. Tentu saja, tren naik dua tahun ini mungkin berlanjut untuk beberapa waktu karena momentum, tetapi kami tidak mengharapkan apa pun selain penurunan dalam jangka menengah.

Mengenai tanggal 3 Oktober, kami akan fokus pada level trading berikut: 1.0658-1.0669, 1.0757, 1.0797, 1.0843, 1.0889, 1.0935, 1.1006, 1.1092, 1.1147, 1.1185, 1.1234, 1.1274, serta garis Senkou Span B (1.1141) dan garis Kijun-sen (1.1121). Garis indikator Ichimoku akan bergerak sepanjang hari, sehingga hal ini harus dipertimbangkan saat sedang menentukan sinyal trading. Sebaiknya jangan sampai lupa untuk menetapkan order Stop Loss pada titik impas apabila harga bergerak 15 pips ke arah yang diinginkan. Dengan demikian, order ini akan melindungi Anda dari kemungkinan kerugian jika sinyal tersebut teryata salah.

Pada hari Kamis, indeks PMI sektor jasa untuk Zona Euro, Jerman, dan AS akan dirilis dalam estimasi kedua mereka untuk bulan September. Ini adalah data sekunder. Acara utama hari itu adalah ISM Services PMI di AS, yang dapat memicu kenaikan atau penurunan dolar.

Penjelasan untuk Ilustrasi:

Level support dan resistance: garis warna merah tebal di mana pergerakan harga mungkin berakhir. Keduanya bukan sumber sinyal trading.

Garis Kijun-sen dan Senkou Span B: garis indikator Ichimoku yang dipindahkan ke time frame per jam dari grafik 4 jam. Keduanya merupakan garis yang kuat.

Level ekstrem: garis warna merah tipis dari mana harga sebelumnya memantul. Garis ini berfungsi sebagai sumber sinyal trading.

Garis warna kuning: garis tren, saluran tren, dan pola teknikal lainnya.

Indikator 1 pada grafik COT: menunjukkan ukuran net position dari setiap kategori trader.