Анализ EUR/USD 5M

Валютная пара EUR/USD в течение пятницы вновь торговался с повышением, хотя особых причин для этого не было. Напомним, что в четверг стало известно о новых пошлинах Дональда Трампа, после чего укрепление доллара, которое длилось пару недель, быстро закончилось. В пятницу макроэкономический фон уже не играл никакого значения для рынка, а на горизонте – 2 апреля, когда президент США может ввести новые пошлины. В пятницу из макроэкономических событий можно отметить уровень безработицы в Германии(вырос с 6,2% до 6,3%), заявки на пособия по безработице в Германии(+26 тысяч против прогноза +10 тысяч), индекс PCE в США(+0,4% при прогнозе +0,3%) и индекс настроения потребителей от университета Мичиган(падение с 64,7 пунктов до 57,0). Как видим, европейские отчеты не поддерживали евро, а американские оказались противоречивыми и противоположными по характеру. Индекс PCE – это один и инфляционных индексов. Если он растет, то это хорошо для доллара, так как ФРС может отреагировать на более высокую инфляцию более «ястребиными» действиями.

Однако в очередной раз рынок проигнорировал все позитивные для доллара данные, а отработал только негативные. На этой неделе нас ждет важнейшая статистика из США, а также новые пошлины Трампа. На 5-минутном ТФ в пятницу было сформировано несколько торговых сигналов. Сначала цена отскочила от критической линии, но сумела пройти вниз всего лишь 20 пунктов. Затем она преодолела линию Киджун-сен, а чуть позже – уровень 1,0823. Но во всех случаях движения были очень слабыми. Поэтому убытка ни по одной из сделок быть не должно, но и прибыли тоже.

Отчет COT:

Последний отчет COT датирован 25 марта. На иллюстрации выше отлично видно, что нетто-позиция некоммерческих трейдеров долгое время оставалась «бычьей», медведи с трудом перешли в зону собственного превосходства, но сейчас быки вновь владеют инициативой. Преимущество медведей тает на глазах после того, как Трамп вступил в должность президента США, а доллар падает в бездну. Мы не можем сказать, что падение американской валюты однозначно продолжится, а отчеты COT – отображают настроение крупных игроков, которое в текущих обстоятельствах может очень быстро меняться.

Мы по-прежнему не видим никаких фундаментальных факторов для укрепления европейской валюты, зато появился один очень весомый фактор для падения американской. Может быть, еще несколько недель или месяцев пара будет корректироваться, но 16-летний нисходящий тренд не отменится так быстро.

В данное время красная и синяя линии вновь пересеклись, поэтому тенденция на рынке сейчас уже «бычья». В течение последней отчетной недели количество лонгов у группы Non-commercial выросло на 0,8 тысячи, а количество шортов – сократилось на 5,2 тысячи. Соответственно, нетто-позиция выросла еще на 44,4 тысячи контрактов.

Советуем ознакомиться с другими статьями автора:

Обзор пары EUR/USD. 31 марта. Новая неделя испытания для доллара.

Обзор пары GBP/USD. 31 марта. Нонфармы, Трамп, безработица могут создать доллару новые проблемы.

Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 31 марта.

Анализ EUR/USD 1Н

На часовом таймфрейме пара EUR/USD нисходящее движение очень быстро закончилось, как только Трамп начал вводить новые тарифы. Мы считаем, что падение возобновится в среднесрочной перспективе из-за разницы в монетарной политике ЕЦБ и ФРС, однако неизвестно, сколько еще рынок будет отрабатывать только «фактор Трампа». Трейдеры игнорируют очень многие новости и отчеты, доллар распродается при любой удобной возможности, а вырасти не может даже тогда, когда для этого есть основания.

На 31 марта мы выделяем следующие уровни для торговли — 1,0340-1,0366, 1,0461, 1,0524, 1,0585, 1,0658-1,0669, 1,0757, 1,0797, 1,0823, 1,0886, 1,0949, 1,1006, 1,1092, а также линии Сенкоу Спан Б (1,0868) и Киджун-сен (1,0787). Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. Не забываем про выставление ордера Stop-Loss в безубыток, если цена прошла в верном направлении 15 пунктов. Это обезопасит от возможных убытков, если сигнал окажется ложным.

В понедельник в Германии будут опубликованы отчеты по инфляции и розничным продажам. Это не самые важные данные, особенно в текущих обстоятельствах. В Штатах сегодня важных событий и новостей не запланировано. Поэтому, скорее всего, сегодня будет наблюдаться затишье перед бурей. Дальше в течение недели будет огромное количество важных событий.

Пояснения к иллюстрациям:

Ценовые уровни поддержки и сопротивления (resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончиться. Не являются источниками торговых сигналов;

Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями;

Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов;

Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны;

Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции для каждой категории трейдеров.